Zwei IPO-Unternehmen mit spannenden Stories und vielversprechenden IPO Bases à la Mark Minervini
Der Trading-Guru und zweifache US-Investing Champion Mark Minervini hat ein besonderes Interesse an IPO-Aktien und hier vor allem an sogenannten „IPO Bases“ bzw. an der ersten Konsolidierung nach dem Börsengang. Denn IPO-Aktien können signifikantes Wachstumspotenzial bieten und frisches institutionelles Interesse wecken. Ein Ausbruch aus einer „IPO Base“ kann den Beginn einer massiven Aufwärtsbewegung darstellen.
Als Beispiel so einer IPO Base wird in der folgenden Abbildung das Unternehmen Olli’s Bargain Outlet Holdings nach seinem IPO im Jahr 2015 dargestellt. Nach dem Ausbruch unter hohem Volumen bei ca. 22 USD Mitte März 2016 schoss die Aktie auf gut 28 USD innerhalb von einem guten Monat. Anschließend bildete sie die zweite IPO Base, aus der sie im November 2016 bei knapp 29 USD ausbrach. Ein Jahr später stand die Aktie bei 47 USD.
Quelle: https://desk.traderfox.com/
Nun wollen wir uns zwei IPO-Unternehmen genauer anschauen, die man sich aktuell auf die Watchlist setzen sollte.
Quelle: Wachstums-Check TraderFox
Reddit – Eine Community-Plattform, die die Online-Welt erobert hat
Reddit (RDDT) hat sich in den letzten zwei Jahrzehnten zu einem bedeutenden Akteur in der Welt der sozialen Medien etabliert. Mit einer großen und vielseitigen Community, die sich über Millionen von Subreddits erstreckt, bietet Reddit einen einzigartigen Raum für Diskussionen und den Austausch von Informationen. Das Unternehmen ist eine Plattform der Wahl für alle, die sich mit spezifischen Interessen beschäftigen möchten, wie u. a. Popkultur, Wissenschaft oder Nischenhobbys.
Reddit wurde im Jahr 2005 von Steve Huffman, Alexis Ohanian und Aaron Swartz gegründet. Ziel war es, eine Seite zu schaffen, auf der Benutzer Inhalte posten, diskutieren und bewerten können. Reddit wurde bald als die "Titelseite des Internets" bekannt, da es eine Vielzahl von Themen abdeckt.
Nur ein Jahr später wurde Reddit vom Verlag Condé Nast erworben. Dies half dem Unternehmen, seine Reichweite und Nutzerbasis zu erweitern. Im Jahr 2011 wurde Reddit eine eigenständige Tochtergesellschaft von Condé Nast. Seitdem verzeichnet die Plattform ein beeindruckendes Wachstum und hat sich zu einer der meistbesuchten Websites der Welt entwickelt. Am 21. März 2024 ging das Unternehmen an die US-Börse.
Reddit ist im Wesentlichen eine Social-News-Plattform und ein Forum, das in „Subreddits“ organisiert ist. Jeder Subreddit deckt ein bestimmtes Thema ab, wie z.B. r/technology, r/science oder r/gaming. Benutzer können Beiträge erstellen, Fragen stellen oder Informationen teilen, die dann von anderen Benutzern hoch- oder heruntergewählt werden („voting“). Dieses „Voting“ beeinflusst die Sichtbarkeit des Inhalts innerhalb des Subreddits und auf der gesamten Plattform. Ein wichtiges Erfolgsmerkmal von Reddit sind die von Nutzern erstellten und moderierten Inhalte, die der Plattform ihre Vielseitigkeit und Authentizität verleihen. Jedoch steht Reddit auch vor Herausforderungen, insbesondere in den Bereichen Inhaltsmoderation und Monetarisierung. Da Reddit auf nutzergenerierten Inhalten basiert, kann es schwierig sein, unangemessene oder beleidigende Inhalte effektiv zu überwachen. Zudem versucht Reddit, Wege zu finden, um die Plattform noch besser zu monetarisieren, ohne die Community und deren Diskussionskultur zu beeinträchtigen.
Eine wichtige Dienstleistung, die Reddit bietet, ist Reddit Premium. Hierbei handelt es sich um ein kostenpflichtiges Abonnement, das den Benutzern werbefreies Surfen und Zugang zu besonderen Funktionen, wie z. B. dem digitalen Währungssystem "Coins" und der "Gold-Gabe", ermöglicht. Mit den „Coins“ können Nutzer Beiträge anderer Benutzer belohnen, um besonders wertvolle oder kreative Inhalte hervorzuheben. Die „Gold-Gabe“ symbolisiert eine besondere Anerkennung für einen Beitrag oder Kommentar und wird häufig für Beiträge vergeben, die gut recherchiert, humorvoll sind oder eine herausragende Perspektive bieten. Außerdem bietet die Plattform Werbung an, die hauptsächlich in Form von Anzeigen erscheint, die mit anderen Inhalten im Feed der Benutzer integriert sind. Ferner bietet Reddit für Unternehmen ein Self-Service-Werbetool an, mit dem gezielte Werbekampagnen auf spezifische Nutzergruppen oder Subreddits zugeschnitten werden können.
Die Wettbewerbslandschaft von Reddit ist hart umkämpft. Die größten Konkurrenten sind Plattformen wie Twitter und Meta. Mit den spezifischen Gemeinschaften (Subreddits) kann sich Reddit hier jedoch ein wenig differenzieren. Weitere Konkurrenten sind Discord und Quora. Während Discord private Gruppen und Communitys für Live-Chats und Foren anbietet, fokussiert sich Quora auf Frage-Antwort-Formate, die auf Wissen und Erfahrung basieren.
Welche Story spielt der Markt?
Eine große Story, die der Markt bei Reddit spielt, ist die Internationalisierung. Das Management hob beim letzten Conference Call hervor, dass die internationale Expansion höchste Priorität habe. Hier hat das Unternehmen große Fortschritte im Bereich der maschinellen Übersetzung gemacht. So ist die maschinelle Übersetzung jetzt auf Französisch verfügbar und zeigt positive Ergebnisse. Im zweiten Quartal war Frankreich eines der drei am schnellsten wachsenden Länder und übertraf damit das Wachstum der USA. Daher wird das Unternehmen nun damit beginnen, die maschinelle Übersetzung auch auf Spanisch, Deutsch und Portugiesisch auszuweiten, mit dem Ziel, Reddit für jeden zugänglich zu machen, unabhängig von seiner Muttersprache.
Die letzten Quartalszahlen wurden am 06. August vorgelegt. Der Umsatz stieg um 54 % auf 281,2 Mio. USD. Die täglich aktiven Nutzer stiegen gegenüber dem Vorjahr um 51 % auf 91,2 Mio. Der freie Cashflow konnte um über 82 Mio. USD gesteigert werden, und zwar auf 27,2 Mio. USD. Damit ist das Unternehmen cashflow-positiv. Bezugnehmend auf die Internationalisierungsstrategie betonte das Management, dass die täglich aktiven internationalen Benutzer im zweiten Quartal die Marke von 45 Millionen überstiegen und damit im Jahresvergleich um 44 % wuchsen. Die nächsten Quartalszahlen werden am Dienstag, den 29. Oktober 2024, erwartet.
Charttechnisch macht die Aktie einen sehr bullischen Eindruck. Am 14. Oktober brach sie unter erhöhtem Volumen aus der IPO Base aus, nachdem sie ein wunderschönes „Volatitlity Contraction Pattern“ à la Minervini vervollständigt hatte (mehr dazu hier: https://aktien-mag.de/blog/strategien/7-golden-nuggets-vom-2-fachen-us-investing-champion-mark-minervini/p-112975 ). Nun steht sie am Allzeithoch. Da die nächsten Quartalszahlen morgen vorgelegt werden, würde ich diese abwarten. Falls wir ein Earnings Gap Up von mehr als +6 % bekommen, würde ich eine Position eröffnen.
Quelle: https://aktie.traderfox.com/visualizations/US75734B1008/XNYS/reddit-inc
Rubrik – Pionier des Datensicherheitsmanagements mit strategischen Partnerschaften mit führenden Cloud-Anbietern
Rubrik (RBRK) ist ein führendes Unternehmen im Bereich Cloud-Datenmanagement, das innovative Lösungen für Datensicherung, Wiederherstellung und Cybersicherheit bietet. Seit seiner Gründung im Jahr 2014 hat Rubrik schnell an Bedeutung gewonnen und sich als starker Player im Bereich der Datensicherung etabliert. Das Unternehmen wurde von Bipul Sinha, Arvind Jain, Soham Mazumdar und Arvind Nithrakashyap gegründet, die alle Erfahrung in der Tech-Industrie mitbrachten. Am 25. April 2024 ging das Unternehmen an die US-Börse.
Rubrik bietet eine breite Palette an Produkten, die auf Unternehmen zugeschnitten sind, die ihre Daten sowohl vor physischen als auch vor cyberbedingten Bedrohungen schützen wollen. Die zentrale Plattform des Unternehmens integriert Funktionen wie Datensicherung, Disaster Recovery und Archivierung. Ein besonderes Augenmerk liegt auf der Cybersicherheit, da Rubrik-Lösungen speziell gegen Ransomware-Angriffe entwickelt wurden. Dazu gehört die „Rubrik Zero Trust Data Security“-Lösung, die Unternehmen dabei hilft, ihre Daten zu schützen, indem sie sicherstellt, dass nur authentifizierte Benutzer Zugang zu kritischen Daten haben.
Ein weiteres beliebtes Produkt ist „Rubrik Polaris“, das als Cloud-Datenmanagementplattform konzipiert wurde und mithilfe von künstlicher Intelligenz und maschinellem Lernen Bedrohungen identifizieren und verhindern kann. Polaris umfasst verschiedene Module wie Radar, das Ransomware-Angriffe frühzeitig erkennt und Schadensanalysen bereitstellt, sowie Sonar, das sensible Daten in Echtzeit überwacht und sicherstellt, dass Datenschutzrichtlinien eingehalten werden. Durch diese hochmodernen Funktionen bietet Rubrik Unternehmen eine Plattform, die es ihnen ermöglicht, Datenverlust zu verhindern und nach einem Sicherheitsvorfall schnell wieder einsatzbereit zu sein.
Gegenüber seinen Wettbewerbern differenziert sich Rubrik als Vorreiter der „Zero Trust“-Sicherheitsarchitektur und hat in den letzten Jahren zahlreiche renommierte Kunden gewonnen, darunter Regierungsbehörden, Finanzunternehmen und Großkonzerne. Die Konkurrenten von Rubrik sind u. a. Veeam, Cohesity und Commvault. Veeam ist insbesondere im Bereich der virtuellen Maschinen stark vertreten, während Cohesity ebenfalls den Fokus auf Cloud-Datenverwaltung legt und Unternehmen verschiedene Backup-Optionen bietet. Commvault bietet eine breite Palette an Datensicherungs- und Wiederherstellungslösungen, die auf die individuellen Bedürfnisse von Unternehmen angepasst werden können.
Welche Story spielt der Markt?
Rubrik ist wichtige Partnerschaften mit führenden Cloud-Anbietern wie Microsoft Azure, Amazon Web Services (AWS) und Google Cloud eingegangen. Diese spielen eine zentrale Rolle in der Strategie des Unternehmens. Denn diese Kooperationen ermöglichen es Rubrik, Unternehmen eine einfache, skalierbare und kostengünstige Datenmanagementlösung anzubieten, die speziell auf hybride und Multi-Cloud-Umgebungen ausgerichtet ist.
So profitieren die Kunden von Microsoft Azure von Rubriks Backup- und Wiederherstellungslösungen, die sich nahtlos in Azure Virtual Machines und Azure Blob Storage integrieren lassen. Durch die Integration in Azure kann Rubrik umfassende Datensicherheitslösungen anbieten, die es Unternehmen ermöglichen, ihre Daten sicher in der Cloud zu speichern und flexibel wiederherzustellen.
Mit der Integration der Datensicherungs- und -managementlösungen von Rubrik direkt auf AWS-Diensten können die Kunden ihre Backups und Archivierungen auf Amazon S3-Speicher verlagern, was kostengünstige und sichere Speichermöglichkeiten für große Datenmengen bietet. Die Zusammenarbeit umfasst auch die Integration in AWS Marketplace, was die Bereitstellung von Rubrik-Lösungen in AWS-Umgebungen erleichtert und so die Verwaltung und Sicherung großer Datenmengen auf der Plattform optimiert.
Die Partnerschaft mit Google Cloud ermöglicht es Rubrik, seine Produkte direkt in die Google-Cloud-Infrastruktur zu integrieren. Rubrik bietet die Unterstützung für Google Cloud Storage und nutzt die leistungsfähige Infrastruktur von Google für schnellen Zugriff, Backup und Wiederherstellung von Daten.
Wirft man einen Blick auf die Fundamentaldaten, fällt das beeindruckende Wachstum der jährlichen wiederkehrenden Umsätze (ARR) mit 40 % auf (siehe folgende Abbildung). Das Unternehmen schreibt noch keine Gewinne, und der erwartete Cashflow für das aktuelle Jahr ist negativ.
Quelle: https://s203.q4cdn.com/667520861/files/doc_financials/2025/q2/RBRK-Q2-25-Earnings-Presentation.pdf
Charttechnisch steht die Aktie knapp unterhalb ihres Allzeithochs. Sie ist dabei, eine Tasse mit Henkel Formation abzuschließen und aus dieser IPO Base nach oben auszubrechen. Dieses Setup würde Minervini vermutlich sehr gut gefallen. Außerdem sahen wir in den letzten 1,5 Monaten verstärkte Akkumulation. Auf dem aktuellen Niveau kann man eine erste Position eröffnen, die über das Allzeithoch bei 41,33 USD aufgestockt werden kann.
Quelle: https://aktie.traderfox.com/visualizations/US7811541090/XNYS/rubrik-inc
Bildherkunft: Dusit